MicroStrategy, 2032 yılında vadesi dolacak olan 500 milyon dolarlık dönüştürülebilir kıdemli tahvil ihraç etmeye hazırlanıyor.
Nitelikli kurumsal alıcılara yapılacak özel arz, 1933 tarihli Menkul Kıymetler Yasası'nın 144A kuralına uygun olurken ve "piyasa koşullarına ve diğer faktörlere tabi" nitelikte.
"Tahviller MicroStrategy'nin teminatsız, kıdemli yükümlülükleri olacak ve 15 Aralık 2024'ten başlayarak her yılın 15 Haziran ve 15 Aralık tarihlerinde altı ayda bir faizler ödeyecekler. Senetlerin vadesi, şartlarına uygun olarak daha önce geri satın alınmadığı, itfa edilmediği veya dönüştürülmediği takdirde 15 Haziran 2032'de dolacaktır."
Stratejik hedefler
According to a press release, the net proceeds will primarily be used to acquire additional Bitcoin (BTC) and for “general corporate purposes.”
Bir basın açıklamasına göre, MicroStrategy bu kaynağı öncelikle Bitcoin (BTC) satın almak ve "genel kurumsal amaçlar" için kullanılacak.
Piyasa koşullarına tabi olmakla birlikte, bu hamle MicroStrategy'nin BTC'yi hazine rezerv varlığı olarak kullanma yönündeki uzun vadeli hedefiyle uyumlu.
Tahvil arzı detayları
Firma, tahvillerin ilk alıcılarına "senetlerin toplam anapara tutarı" olarak 75 milyon dolar daha satın alma opsiyonu tanıyacak.
"MicroStrategy'nin ödenmemiş tahvillerin tamamından daha azını itfa etmesi halinde, ilgili itfa bildirim tarihi itibariyle ödenmemiş ve itfaya tabi olmayan tahvillerin toplam anapara tutarının en az 75 milyon dolar olması gerekir."
Basın açıklamasında "faiz oranı, ilk dönüşüm oranı ve tahvillerin diğer şartlarının arzın fiyatlandırılması sırasında belirleneceği" ifade edildi.
"MicroStrategy, senetlerin ilk dönüşüm fiyatını hesaplamak için kullanılan referans fiyatın, MicroStrategy'nin A sınıfı adi hisse senedinin fiyatlandırma tarihinde sabah 9:30 ile öğleden sonra 4:00 EDT arasındaki ABD bileşik hacim ağırlıklı ortalama fiyatı olmasını beklemektedir."Regulatory considerations
Basın açıklamasına göre, senetler 1933 tarihli Menkul Kıymetler Yasası'nın 144A Kuralı uyarınca nitelikli alıcılara arz edilecek ve satılacaktır.
Bu, dönüştürülebilir kıdemli tahvillerin ve MicroStrategy'nin A sınıfı adi hisse senedinin herhangi bir dönüştürülebilir hissesinin Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu (SEC) altında resmi olarak kayıtlı olmayacağı anlamına geliyor.
SEC'e kayıtsız tahviller, belirli yasal koşulları yerine getirmeden halka açık piyasalarda satılamazken satın da alınamıyor.